XM外国為替プラットフォーム：米ドル指数は高値から反落、米国政府はかろうじて「閉鎖」危機を免れた

12月23日、北京時間月曜日のアジア取引序盤、米ドル指数は107.77付近で推移した。金曜日、FRBが好むインフレ指標が利下げ期待を冷やしたため、米ドル指数は2年ぶりの高値から下落し、0.543％安の107.83で終了したが、それでも3週連続で上昇した。米債券利回りは軒並み低下し、米２年債利回りは４．３１７％、米１０年債利回りは４．５１９％で取引を終えた。米国のPCEデータ発表後、金スポットは一時2,630ドルの水準まで上昇したが、その後反落し、最終的には1.01％上昇し1オンス当たり2,620.79ドルで取引を終えた。現物銀は金に続いて反発し、最終的には1.62％上昇し、オンス当たり29.51ドルで取引を終えた。米ドル安と米国の石油とガスを購入するという欧州連合に対するトランプ大統領の脅迫に支えられ、国際原油価格は会期中に1％以上下落したが、その後上昇に転じた。 WTI原油は最終的に0.38％上昇して1バレルあたり69.48ドル、ブレント原油は0.47％上昇して1バレルあたり72.65ドルで取引を終えた。

主要通貨のトレンド分析

米ドル指数: この記事の執筆時点では、米ドル指数は 107.77 付近で推移しています。米ドル指数は現在、100時間移動平均付近まで下落している。金曜日の反落により、米ドル指数は14時間相対力指数（RSI）で売られ過ぎの水準に近づいた。テクニカル的には、米ドル指数が107.80レベルを下回って終了した場合、107.10〜107.30の範囲内の最も近いサポートに向かうことになります。

ユーロ：本稿執筆時点で、EUR/USDは1.0431付近で推移している。先週金曜日、ユーロ/米ドルは上昇し、0.65％上昇の1.0430で終了した。ユーロ/米ドルの上昇は、米国（US）の個人消費支出価格指数（PCE）データの発表後の米ドルの下落に起因する可能性があります。さらに、ドイツはユーロ圏最大の経済国であるため、ドイツ議員による税制改革の承認によりユーロが上昇した。これらの改革により、家計の可処分所得が増加し、消費需要が高まり、経済成長が刺激されるでしょう。技術的には、EUR/USD の最も近い抵抗レベルは 1.0435 ～ 1.0450 の範囲にあります。 1.0450レベルを上抜ければ、EUR/USDは50MA 1.0473に向けて押し上げられるだろう。

GBP: この記事の執筆時点で、GBP/USD は 1.2573 付近で推移しています。先週金曜日、GBP/USDは上昇し、0.54%上昇の1.2570で終了しました。 １１月の英国の小売売上高は前月比０．２％増と若干増加した。 １０月の０．７％減からは回復したが、市場予想の０．５％減は下回った。アパレル売上高の低迷と2022年1月以来の低水準に落ち込んだことや雨天が小売売上高の伸びを妨げた。前年同月比では小売売上高は0.5％増と、10月の2％減の後、市場予想の0.8％増を下回った。技術的には、1.2575〜1.2590の抵抗レベルのテストが成功すると、50MA 1.2666のテストへの道が開かれます。

金と原油の市場動向分析

1) 金市場動向分析

月曜日のアジアの取引では、金は2619.91付近で取引されていた。金が先週付けた１カ月ぶりの安値からなかなか離れられない中、金曜の米個人消費支出（ＰＣＥ）価格指数統計が予想を下回ったことでドルへの売り圧力が強まった。 11月のPCEインフレ率は予想0.2％に対し0.1％上昇した。年率は前月の２．３％から２．４％に加速したが、依然としてコンセンサス予想の２．５％を下回った。同様に、コアPCEは10月の0.3%から0.1%に低下したが、年間インフレ率は市場予想の2.9%に比べて2.8%にとどまった。

テクニカル: 金は極度に売られすぎた水準から調整回復中です。しかし、全体的な傾向は引き続き弱気です。 4時間足チャートでは相対力指数（RSI）が50の閾値を下回っており、弱気の勢いを際立たせており、このペアは2,600ドルを超える水準で受け入れられるかに苦戦している。当面の抵抗線は日中高値の2,605ドルにあり、主要な抵抗線エリアは2,625～2,630ドルのエリア（11月28日、12月2日の安値）の弱気トレンドに挑戦している。下値としては、水曜の安値2,580ドル付近、そして11月の安値2,540ドルがサポートとみられている。

２）原油市場動向分析

月曜日のアジアの取引では、原油価格は69.57付近で取引されていた。連邦準備制度の金融政策は、原油価格の動向に影響を与える上で重要な役割を果たしています。先週初めにドルが２年ぶりの高値付近まで急騰し、ドルを持たない保有者にとって原油価格が上昇したことで原油への逆風はさらに強まった。週末のインフレ統計が鈍化してドルが若干反落する一方、米連邦準備理事会（ＦＲＢ）が今後の利下げについて慎重な見通しを示したことで、経済成長鈍化への懸念が高まった。

テクニカル：原油価格は次の営業週も引き続き圧力を受ける可能性がある。 68.69ドルを下回ると、66.11ドルと62.94ドルに向けてさらに損失が生じる可能性があります。明るい面としては、71.10ドルの抵抗が依然として重要なハードルとなっている。価格がこのレベルを上抜けた場合、トレーダーは74.00ドルを目標にする可能性があるが、需要シグナルの弱さと政策の不確実性によって上昇の勢いは制限されているようだ。

2024 年 12 月 23 日の外国為替市場取引のリマインド

① 15:00 英国第3四半期GDP年率確定値

② 15:00 英国第3四半期経常収支

③ 17:00 12月のスイスZEW投資家信頼感指数

④ 21:30 10月のカナダGDP前月比

⑤ 23:00 米国コンファレンスボード12月消費者信頼感指数

⑥翌日午前2時30分、カナダ銀行は12月の金融政策決定会合の議事録を発表した。