Am Dienstag (31. Dezember 2024) erreichte der US-Dollarindex ein Zweijahreshoch von 108,59, da die Federal Reserve die Zinssätze höher hielt als andere Zentralbanken. Derzeit notiert der US-Dollar bei 108,37.
Direktor der südkoreanischen Staatsanwaltschaft: Yoon Seok-yeol wird innerhalb der Gültigkeitsdauer des Haftbefehls festgenommen. Mehrere hochrangige Mitarbeiter von Yoon Seok-yeol reichten gemeinsam ihren Rücktritt beim amtierenden südkoreanischen Präsidenten Choi Sang-moo ein, doch Choi Sang-moo weigerte sich, den Rücktritt anzunehmen.
Mehrere hochrangige Mitarbeiter von Yoon Seok-yeol reichten gemeinsam ihren Rücktritt beim amtierenden südkoreanischen Präsidenten Choi Sang-moo ein, doch Choi Sang-moo lehnte es ab, ihre Rücktrittsanträge anzunehmen.
Am 13. Januar wird es zwischen dem Iran und Großbritannien, Frankreich und Deutschland eine neue Gesprächsrunde geben.
Israelischer Verteidigungsminister Katz: Wenn die Hamas die Freilassung der israelischen Geiseln aus Gaza nicht in naher Zukunft zulässt, wird sie in Gaza einen schweren Schlag erleiden, wie es ihn schon lange nicht mehr gegeben hat.
Honduranischer Präsident: Sollte Trump im großen Stil Einwanderer aus dem Land weisen, könnte er den Abzug der US-Truppen fordern.
Der Won fiel im Jahr 2024 gegenüber dem Dollar um 14 % auf 1.472,50 und könnte im Jahr 2025 weiter auf 1.500 zurückgehen. "Das langsamere Tempo der Zinssenkungen durch die Fed und die eskalierenden Handelsspannungen könnten den Abwertungsdruck auf den Won erhöhen", sagte Min Joo Kang, Ökonom bei der ING Bank. Kang fügte hinzu, dass die politische Instabilität in Südkorea und die Renditen der US-amerikanischen und südkoreanischen Staatsanleihen wahrscheinlich steigen. Die wachsende Kluft zwischen den Zinssätzen Sie erwartet, dass das Paar das erste Viertel bei 1475, das zweite Viertel bei 1500, das dritte Viertel bei 1450 und das vierte Viertel bei 1425,00 abschließt.
Obwohl die RBA ihren Basiszinssatz das ganze Jahr über unverändert bei 4,35 % beließ, fiel das Paar AUD/USD dennoch unter den Tiefststand von 2023 von 0,6270, und da die potenzielle Inflation weiterhin hoch ist, wird die RBA ihre derzeitige Politik in den kommenden Monaten wahrscheinlich beibehalten. Da die wirtschaftliche Erholung Asiens jedoch fragil ist, könnte Australien unter Druck geraten, einen Gang höher zu schalten. Die RBA wird möglicherweise damit beginnen, ihre Prognose anzupassen, da sie die Produktionsschwäche erkennt. Der australische Dollar könnte im Jahr 2025 mit weiterem Gegenwind konfrontiert werden, wenn RBA-Gouverneur Bullock bereit ist, eine weniger restriktive Politik zu verfolgen.
Technisch gesehen erreichte AUD/USD vor Ende 2024 ein neues Jahrestief und drückte gleichzeitig den wöchentlichen RSI auf den niedrigsten Stand seit 2022. Es wird erwartet, dass das Paar AUD/USD versuchen könnte, das Tief von 2022 bei 0,6170 zu testen, da es auf wöchentlicher Ebene weiterhin eine Reihe niedrigerer Hochs und Tiefs aufweist. Sobald es das 23,6%-Fibonacci-Retracement-Level von 0,6130 durchbricht und darunter schließt, öffnet es die Tür zum Tief vom April 2020 von 0,5980.
Andererseits könnte ein Mangel an Dynamik in Australien und den USA, die Tiefststände von 2022 zu testen, den RSI im überverkauften Bereich halten. Allerdings muss das Paar wieder über das 78,6%-Retracement-Level von 0,6380 bis zum 50%-Retracement-Level von 0,6410 steigen, damit AUD/USD aus der rückläufigen Struktur ausbrechen kann.
Erstens muss man sich darüber im Klaren sein, dass eine Euro-Dollar-Parität möglich ist, sie könnte jedoch ernste Konsequenzen haben, da ein schwächerer Euro und ein stärkerer Dollar das Wirtschaftswachstum und die Renditen am US-Aktienmarkt erschweren würden. Es wäre nicht im Interesse einer großen Zentralbank, wenn die globalen Aktienmärkte bei einer Stärkung des Dollars im Jahr 2022 eine schlechte Performance zeigten. Im Idealfall würden Währungen ein Maß an Stabilität bewahren, das es den Unternehmen ermöglicht, sich auf ihre Unternehmensziele zu konzentrieren, statt ständig versuchen zu müssen, schwankende Währungskurse auszugleichen. Und weil die Globalisierung so eng mit der US-Wirtschaft verknüpft ist, ist es praktisch unmöglich, dass die Aktienkurse und der Dollar im Jahr 2025 gleichzeitig steigen.
Die November-Rallye in beiden Märkten erfolgte im Zuge von Trumps Sieg, und eine ähnliche Interaktion fand während seiner Wahlen 2016 statt, aber die Stärke des Dollars hielt 2017 nicht lange an, obwohl die Fed in diesem Jahr dreimal die Zinsen erhöhte, jedes Gleichzeitig sank die Inflation um 25 Basispunkte, und der Dollar fiel zu Beginn des Jahres 2018 weiter.
Auch wenn wir die Möglichkeit einer Trendfortsetzung anerkennen müssen, denke ich doch, dass für die meisten Beteiligten eine Rückkehr zum Mittelwert beim EUR/USD-Paar das wünschenswertere Ergebnis wäre. In diesem Fall sind die Höchst- und Tiefstwerte vom Dezember wichtig, da es den Bären nicht gelungen ist, unter die November-Unterstützung bei 1,0333 zu gelangen. Ein Wert über 1,05 wird entscheidend sein, da die Bullen die vorherige Bereichsunterstützung zurückerobern müssen. Danach kommt das Fibonacci-Niveau von 1,0611 ins Spiel und hilft dem Euro, in der zweiten Jahreshälfte hoch zu bleiben.
Der Dollar legte zu, als das Protokoll der Fed und die aggressiven Kommentare Powells die Renditen am Frontend deutlich in die Höhe trieben. Der Markt erwartet nun im Verlauf des Jahres 2025 etwa 1,5 Zinssenkungen um jeweils 25 Basispunkte. Diese Erwartung dürfte unserer Ansicht nach letztlich zu konservativ sein, trägt aber derzeit zur Stützung des Dollars bei.
Die Europäische Zentralbank deutete an, dass sie die Zinsen in den nächsten Sitzungen weiter senken wird. Die Entscheidung der Bank of England zeigte, dass die Zahl der Stimmen, die eine Zinssenkung befürworteten, die Erwartungen übertraf, und die gemäßigten Äußerungen der Bank of Japan werden das Risiko differenzierterer Handel auf dem Devisenmarkt.
Zusätzlich zum Risiko der Positionierung zum Jahresende sehen wir ein erhöhtes Risiko, dass der EUR/USD im ersten Quartal die Parität testet, während das japanische Finanzministerium möglicherweise eingreifen muss, um eine weitere Abwertung des Yen zu verhindern. Hinzu kommt, dass Trump vermutlich schnell handeln und am Tag seiner Amtseinführung oder später Handelszölle ankündigen wird.